Konditionen

Kennzahlen per 07.04.2026

Fondsstrategie

Der Raiffeisen-Mehrwert-ESG 2028 ist ein Anleihefonds und strebt als Anlageziel insbesondere regelmäßige Erträge an. Der Fonds bewirbt ökologische/so ziale Merkmale und obwohl keine nachhaltigen Investitionen angestrebt werden, enthält er einen Mindestanteil von 51 % (nicht taxonomiekonformen) nachhaltigen Investitionen mit Umweltzielen und sozialen Zielen. Der Investmentfonds investiert auf Einzeltitelbasis (d.h. ohne Berücksichtigung der Anteile an Investmen tfonds, der derivativen Instrumente und der Sichteinlagen oder kündbaren Einlagen) ausschließlich in Wertpapiere und/oder Geldmarktinstrumente, deren Emittenten auf Basis von ESG-Kriterien (Environmental, Social, Governance) als nachhaltig eingestuft wurden. Dabei werden zumindest 51 % des Fondsvermögens in Anleihen und/oder Geldmarktinstrumente veranlagt. Abweichend davon kann der Investmentfonds ab sechs Monaten vor Ende seiner Laufzeit auch überwiegend in Sichteinlagen und kündbare Einlagen mi t einer Laufzeit von höchstens 12 Monaten veranlagen. Diese unterliegen nicht den Nachhaltigkeitskriterien der Anlagestrategie. Emittenten der im Fonds befindlichen Anleihen bzw. Geldmarktinstrumente können u.a. Unternehmen, Staaten und/oder supranationale Emittenten sein. Im Zuge der Einzeltitelveranlagungen ist die Veranlagung in Unternehmen der Rüstungsbranche oder Unternehmen, die substantiell gegen Arbeits- und Menschenrechte verstoßen oder deren Umsatz aus der Produktion bzw. Förderung sowie zu einem substantiellen Teil aus der Aufbereitung bzw. Verwendung oder sonstiger Dienstleistungen im Bereich Kohle generiert wird, ausgeschlossen. Darüber hinaus werden Unternehmen ausgeschlosse n, die maßgebliche Komponenten im Bereich "geächtete" Waffen (z.B. Streumunition, chemische Waffen, Landminen) herstellen, oder deren Unternehmensführung ein gewisses Qualitätsniveau nicht erfüllt. Derivative Instrumente, die Nahrungsmittelspekulation ermöglichen oder unterstützen können, we rden ebenfalls nicht erworben.

Größte Positionen per

Managerbericht

Seit Monatsbeginn zogen die Angriffe des Iran durch die USA und Israel die Kapitalmärkte in ihren Bann. Die Schließung der für den weltweiten Erdöl- & Erdgastransport strategisch entscheidenden Meerenge, der Straße von Hormuz, beflügelte die Ängste vor einer Energiekrise. Angesichts der Inflationsgefahren und veränderter Zinserwartungen waren signifikante Anstiege der Renditen und Kreditrisikoprämien zu beobachten. Um Anteilsscheinverkäufe zu bedienen, wurden Anleiheverkäufe getätigt. Darüber hinaus gab es keine wesentlichen Portfolioveränderungen.Angesichts des Konflikts und der weitreichenden energiepolitischen Auswirkungen ist weiterhin mir hoher Kapitalmarktvolatilität zu rechnen. Während die Anleihenmärkte vor allem am kurzen Ende auf die Inflationsgefahren reagiert haben, sind die Wachstumseffekte abhängig von der Dauer des Energieschocks und somit noch unklar. (26.03.2026)

Fondsgesellschaft